Киев разместил пятилетние еврооблигации. Книга заявок на киевские евробонды закрылась около половины пятого четверга. После этого заместитель главы Киевской городской государственной администрации (КГГА) Руслан Крамаренко уточнил «і» детали размещения ценных бумаг. Доходность бумаг составила 9,375% годовых, чуть ниже первоначально заявленной
Как объяснил господин Крамаренко, к моменту закрытия книги объем заявок инвесторов превысил $800 млн. Благодаря тому, что предложение в 2,6 раза превысило планируемый объем выпуска, ставку доходности по евробондам удалось сбить с предложенных с 9,5% до 9,375%. По его словам, основными покупателями выступили инвесторы из России, США и Великобритании.
По словам Руслана Крамаренко, успех размещения долговых бумаг был обусловлен как минимум двумя причинами. Одна из них — тот факт, что накануне выпуска бондов международное агентство Standard&Poor’s повысило долгосрочный кредитный рейтинг Киева с «ССС+» до «В-». Рейтинги были выведены из списка CreditWatch (рейтинг на пересмотре), в который они были помещены 14 июня. Изменение рейтинга было вызвано как раз скорой перспективой размещения долговых бумаг и отразило высокую, по мнению аналитиков агентства, вероятность того, что Киев сможет рефинансировать свои долговые обязательства 2011-го при помощи новых валютных займов. Помещение рейтинга в список CreditWatch было обусловлено неопределенностью, связанной с временной отсрочкой «благословения» Кабмина на выпуск евробондов. Ранее рейтинговое агентство Moody’s присвоило планируемому выпуску еврооблигаций Киева на $300 млн. предварительный рейтинг В2.
Вторая причина успешного размещения ценных бумаг — спрос со стороны инвесторов, который, по мнению господина Крамаренко, вызван road-show, организованным Киевской администрацией накануне выпуска евробондов. «За четыре дня проведения road-show — которое завершилось в прошлую пятницу — мы посетили четыре города: Лондон, Женеву, Цюрих и Нью-Йорк. Я презентовал инвестиционную привлекательность Киева. Инвесторы принимали нас с удивлением, они отвыкли от презентаций такого формата. В прошлом на встречу к ним приходил начальник департамента, если вообще приходил. Презентация проходила либо в арендованном помещении, либо же в офисах самих инвесторов. В одном только Нью-Йорке состоялось восемь подобных встреч»,— рассказывает господин Крамаренко.
Замглавы КГГА уточнил, что привлеченный заем, как и планировалось изначально, направят на две цели. $200 млн. пойдут на реструктуризацию привлеченных ранее займов, остальные $100 млн.— на финансирование жилищно-коммунальных проектов, против чего в прошлом активно выступали депутаты Киевсовета.
«Таким образом, Киеву удастся избежать технического дефолта, поскольку срок погашения по части предыдущих займов наступает уже в середине июля»,— заявил «і» член бюджетной комиссии Киевсовета, депутат от фракции БЮТ Сергей Мельник. Напомним, что в июле Киеву предстоит погасить семилетний выпуск евробондов на общую сумму $200 млн. (купон 8,625% годовых).
Господин Мельник считает, что повышенный спрос на киевские бумаги обусловлен событиями в Греции, сумевшей избежать дефолта. «Парламент Греции одобрил правительственный план мер по сокращению бюджетного дефицита, что расконсервировало кредитную программу МВФ: в ближайшем будущем Греция получит финансовую помощь от МВФ и ЕС на общую сумму EUR330 млрд.,— говорит господин Мельник.— Это хорошая новость для инвесторов. Украина все-таки больше похожа на европейскую страну, отсюда и спрос на еврооблигации».
По словам внефракционного депутата Киевсовета Дмитрия Андриевского, средства от евробондов — мера, временно балансирующая бюджет, а из преддефолтного состояния Киев выберется лишь после того, как добьется изменения формулы изъятий из городского бюджета в государственный (в этом году сумма изъятий составила 8 млрд. грн.).
Глава фракции «БЮТ-Батьківщина» в Киевском городском совете Татьяна Мелихова отмечает, что бюджет по-прежнему проблемный. В частности, весьма низкое наполнение спецфонда, часть источников поступлений которого завязана на приватизации. Напомним, в апреле горсовет принял решение исключить из разработанной КГГА программы приватизации на 2011-2012 гг. ряд объектов, продажа которых позволила бы профинансировать существенную часть дефицита столичного бюджета в этом году. Среди них — «Киевспецтранс», «Метровагонсервис» и банк «Хрещатик». Их разгосударствление сулило казне 300-400 млн. грн. Руслан Крамаренко рассчитывал, что Киевсовет передумает и заново перепишет программу приватизации, вернув в нее привлекательные объекты. Однако пока что этого не произошло.
