Банк «Хрещатик» (Киев), начавший 4 сентября road-show выпуска трехлетних еврооблигаций на $250 млн., может уменьшить объем эмиссии. В банке жалуются на неблагоприятную конъюнктуру рынка. Эксперты же обращают внимание на неопределенную ситуацию в самом финучреждении.
Как сообщил «ЭИ» председатель правления банка «Хрещатик» Дмитрий Гриджук, подписка на облигации должна завершиться к концу текущей недели. Тогда же будет определена процентная ставка их доходности (прогнозный показатель составлял 9-9,5%.— Авт.). При этом банкир отметил, что объем эмиссии может быть уменьшен. Причина — неблагоприятная ситуация на рынке, который испытывает дефицит ликвидности из-за массового выпуска евробондов отдельных государств и крупных компаний.
Напомним, что $250 млн. — это абсолютный рекорд Украины для негосударственных банков. С большим объемом на рынок выходил только Укрэксимбанк ($350 млн.), который является государственным финансовым учреждением и имеет соответствующие гарантии. В то же время официальные представители «Хрещатика» неоднократно подчеркивали, что банк сознательно не заручался поддержкой горсовета Киева и взял все финансовые риски на себя. Международное рейтинговое агентство Fitch присвоило выпуску еврооблигаций долгосрочный рейтинг В, а Moody‘s — рейтинг В2.
Начальник отдела выпуска финансовых инструментов Укрсоцбанка Эрик Найман считает, что привлечь $250 млн. на международном рынке «Хрещатик» может, но ставка доходности при этом должна быть достаточно высокой.
По мнению заместителя председателя правления ЗАО «КУА «Альтера Эссет Менеджмент» Ольги Матусевич, проблема не только в рыночной конъюнктуре. «Как известно, в «Хрещатике» в последнее время сложилась достаточно неопределенная ситуация и с составом акционеров, и со статусом. Поэтому перспектива приобретения его еврооблигаций, обязательства по которым еще неизвестно кто будет выполнять, для иностранных инвесторов выглядит не очень заманчивой. Вложенные деньги могут обернуться прямыми убытками в будущем. Слишком велики риски»,— считает она.
Напомним, что на прошлой неделе бюджетная комиссия Киевсовета отказалась выделить из горбюджета средства для выкупа проводимой банком допэмиссии на 290 млн. грн. (сейчас его уставный фонд составляет 250 млн. грн.). Если Киевсовет не изменит свою позицию, доля Киевгосгорадминистрации, которой сейчас принадлежит 51,16% акций банка, может снизиться более чем вдвое. Ее размоют другие акционеры, в частности, фирмы, близкие к собственникам «Запорожстали». Таким образом «Хрещатик» может лишиться статуса муниципального банка, превратившись в частный банк.
Крупнейшие акционеры банка
«Хрещатик»:
Главное финансовое управление КГГА (51,16%) и ЗАО «Укрфинком» (34,22%), подконтрольное депутату Киевсовета Андрею Иванову, одному из собственников металлургического комбината «Запорожсталь».
Основные финансовые показатели банка по состоянию на 1 сентября 2006 г.: чистые активы — 3,178 млрд. грн., кредитно-инвестиционный портфель — 2,162 млрд. грн., уставный капитал — 250 млн. грн., финансовый результат с начала года — почти 19 млн. грн.
