Верховная Рада приняла в первом чтении еще два документа, призванные усовершенствовать законодательство о ценных бумагах и усилить контроль над профессиональными участниками фондового рынка. НКЦБФР тоже взялась повышать требования к своим подопечным. УАИБ же просит законодателей не усложнять того, что и так довольно непросто
Парламент поддержал проект закона «О внесении изменений в некоторые законодательные акты Украины относительно усовершенствования законодательства о ценных бумагах», который был разработан НКЦБФР, а также кабминовский законопроект «О внесении изменений в некоторые законы Украины относительно усиления государственного контроля над деятельностью участников фондового рынка».
Первый из них повлияет сразу на несколько важных направлений рынка ценных бумаг. В частности, законопроектом предлагается уточнить понятия «регулируемый (организационно оформленный) фондовый рынок» и «квалифицированный инвестор», нюансы эмиссии и обращения ценных бумаг, а также некоторые вопросы рекламы деятельности профучастников фондового рынка.
Второй законопроект предусматривает внесение изменений в закон «О государственном регулировании рынка ценных бумаг», предоставляющих НКЦБФР право проверять юридических лиц, у которых завершился срок действия лицензии на осуществление деятельности на фондовом рынке, либо лицензии которых аннулированы. Также документом предлагается внести изменения в закон «О ценных бумагах и фондовом рынке», чтобы обязать лиц с существенной долей в уставном фонде профессионального участника рынка информировать регулятора об изменениях в данных об аффилированных лицах такого акционера. Кроме того, в соответствии с законопроектом, за нарушения на рынке ценных бумаг юрлицо может быть привлечено к ответственности не позднее пяти лет с момента такого нарушения, а в случае длящегося нарушения (непрерывно на протяжении определенного времени) — не позднее шести месяцев со дня выявления.
В свою очередь НКЦБФР приняла решение о внесении изменений в Положение о сертификации лиц, которые осуществляют профессиональную деятельность с ценными бумагами в Украине. «Данный документ разработан с целью повышения ответственности за осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг и предотвращения нарушений законодательства Украины о ценных бумагах сертифицированными лицами»,— комментирует Олег Науменко, и. о. директора департамента методологии регулирования рынка ценных бумаг.
Документ предусматривает внесение в положение изменений, направленных на более точное определение процедуры рассмотрения комиссией вопроса об аннулировании сертификата. После вступления документа в силу будет установлен четкий и исчерпывающий перечень оснований для аннулирования сертификатов физическим лицам за нарушения действующего законодательства при осуществлении деятельности на рынке ценных бумаг, что позволит избежать неоднозначного их толкования заинтересованными лицами.
В связи с принятием законопроекта об усилении госконтроля над рынком ЦБ, Украинская ассоциация инвестиционного бизнеса уже направила письмо председателю комитета ВРУ по вопросам финансов и банковской деятельности, налоговой и таможенной политики. По мнению членов ассоциации, предложенные в законопроекте процедуры контроля значительно усложнят создание и функционирование профессиональных участников фондового рынка и не дадут ожидаемого результата.
Замечания УАИБ касаются, в частности, изменений по установлению сроков применения санкций (статья 12), которые противоречат нормам статьи 250 Хозяйственного кодекса Украины, и переченя документов, которые должно представлять в комиссию юридическое лицо для получения лицензии на осуществление профессиональной деятельности на фондовом рынке.
Слишком длительными участники считают и сроки, предложенные законопроектом для принятия решения о выдаче лицензии на осуществление профессиональной деятельности на фондовом рынке. Минимально этот срок составит три месяца, но может и шесть месяцев — в случае включения в структуру собственности заявителя нерезидентов или при наличии у комиссии сомнений относительно информации, изложенной в документах. Кроме того, отмечается в письме УАИБ, заявленный порядок приобретения или увеличение существенного участия в профессиональном участнике фондового рынка могут негативно повлиять на заинтересованность иностранных компаний в инвестициях подобного рода.
К тому же, согласно постановлению Кабмина от 26 октября 2011 г., срок действия лицензии на осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг является неограниченным. Так что сформулированное в заключительных положениях обязательство профессиональных участников фондового рынка получить новую лицензию при наличии действующей лицензии ставит под сомнение легитимность таких лицензий и, соответственно, действий комиссии по лицензированию профессиональных участников фондового рынка.
