Российский «Вымпелком» купил «Украинские радиосистемы»
11 ноября, на пять дней раньше намеченного срока, российское ОАО «Вымпелком» объявило о завершении сделки по покупке ЗАО «Украинские радиосистемы» (ТМ WellCom, Mobi) за $231,3 млн. Эксперты уверяют, что совладелец «Вымпелкома» Telenor вряд ли сумеет заблокировать сделку.
ОАО «Вымпелком» (ТМ Beeline) официально заявил о завершении сделки по приобретению 100% акций компании «Украинские радиосистемы» (УРС). (См. «ЭИ» №№228, 231, 233, 261). Как отметили в беседе с «ЭИ» юристы, близкие к процессу, сделка была проведена в соответствии с нормами международного частного права. По их словам, ее «закрывали» в нескольких местах, однако на это понадобился всего один день. Наиболее спорными вопросами на завершающей стадии специалисты назвали определение перечня гарантий, которые предоставляет продавец, и суммы, которые могут быть возмещены. Также будущие покупатели имели ряд претензий к документам, предоставленным собственниками УРС, «по функционированию актива и его скрытым проблемам». В итоге «Вымпелком» по заявлению гендиректора компании Александра Изосимова заплатил запрошенную цену — $206,5 млн. и возместил $24,8 млн. затрат УРС (эту сумму предварительно одобрили акционеры на внеочередном собрании в сентябре). Кроме того, россияне приняли на себя долговые обязательства УРС — еще около $23,5 млн.
Подтвердились и курсировавшие слухи об участии в сделке шведской компании Ericsson. По версии пресс-службы «Вымпелкома», Ericsson согласился выкупить оборудование УРС за $52,6 млн. Эти деньги пошли в компенсацию сделки, а за это УРС обязался в три ближайших года закупить у скандинавов оборудование и сделать их основным подрядчиком в построении сети — в общей сложности на $200 млн. Всего же «Вымпелком» назаключал с Ericsson сделок на поставку и установку оборудования в свои сети на $500 млн. Напомним, в начале месяца УРС и Ericsson заявили, что шведы уже построили для мобильного оператора опытную сеть стандарта GSM для Киевской области.
Остальная сеть WellCom построена на оборудовании китайской компании Huawei. Так что никто не удивился заявлению китайцев, что они тоже получили от «Вымпелкома» предложение о компенсации части сделки по покупке УРС взамен на карт-бланш в поставках базовых станций и прочего «железа». Правда, Huawei предложил на этот мини-тендер менее выгодные для россиян условия, запросив предоплату в $100 млн., и, как написали российские «Ведомости», остался не у дел.
Напомним, сделка по покупке УРС готовилась около полутора лет. Купить компанию возжелала российская «Альфа-Телеком» через свой дочерний актив «Вымпелком». Выйти на украинский рынок компания решила после того, как норвежский оператор Telenor (миноритарный акционер «Вымпелкома») не дал согласие на слияние ЗАО «Киевстар Дж.Эс.Эм» и «Вымпелкома». После долгих конфликтов и судебных споров акционеры «Вымпелкома» на внеочередном собрании 14 сентября таки одобрили покупку. Telenor, владеющий 26,6% голосующих акций «Вымпелкома», незадолго до этого подал на «Альфу» (она имеет 32,9% акций) иск в окружной суд Нью-Йорка. Норвежцы требовали запретить «Альфе» на собраниях голосовать за покупку УРС. Telenor свою позицию объяснял тем, что «Альфа-Телеком» скрывала информацию по сделке. Совет директоров «Вымпелкома» дважды безуспешно рассматривал вопрос о сделке, так как представители Telenor голосовали против.
«Альфа» торжествует. «Приобретение УРС стало победой как для самого «Вымпелкома», который получил возможность выхода на новый перспективный рынок, так и для акционеров компании. Мы призываем нашего партнера, компанию Telenor, прекратить обструкцию и угрозы в адрес менеджмента компании «Вымпелком» и перейти к конструктивному сотрудничеству»,— не преминул сплясать на телах поверженных скандинавов главный управляющий директор «Альфа-Телеком» Алексей Резникович.
Telenor поражения не признает. Пресс-секретарь компании Даг Мельгаард напомнил, что норвежцы считают запрошенную за УРС сумму чрезмерной. «Выход на украинский рынок через четвертого оператора, у которого доля рынка менее 1%, требует серьезных вложений, которые могут повлиять на стоимость «Вымпелкома» в будущем. Telenor взвешенно подойдет к решению о том, что нужно предпринять, чтобы защитить стоимость «Вымпелкома»,— отметил пресс-секретарь.
Тем не менее источник, близкий к сделке, уверен, что у Telenor практически нет шансов ее отменить. Если же норвежцы попытаются это сделать, «Альфа», скорее всего, будет продолжать блокировать собрания акционеров «Киевстара» (а до конца года, между прочим, осталось полтора месяца.— Ред.), не утверждать результатов, не являться на советы директоров.
Telenor остается только уповать на то, что в ближайшее время Верховная Рада примет закон, который уменьшит кворум, необходимый для проведения собраний акционеров. Ведь сегодня владелец более 40% акций компании может бесконечно срывать собрание (кворум-то по-прежнему составляет 60%). Только тогда норвежцы, имеющие в распоряжении 56,5%, наконец смогут принимать ключевые решения по «Киевстару» без присутствия «Альфы», контролирующей 43,5% акций. Хотя, дополнил в беседе с журналистами главный советник президента Telenor Торстейн Моланд, компания не прочь докупить себе у россиян акций до 60%. Все-таки на депутатов надежда очень слабая.
100% акций ЗАО «Украинские радиосистемы» принадлежали аффилированным с ПриватБанком кипрским оффшорным компаниям KarinoTradingLtd, LLCSongo, OccidentalManagementCo. Limited, VarkedgeLimited, RavenscroftHoldingsLimited, ExpressTimesLimited, LLCTehspetsmontazh, LLCRapit, LLCMitsar, LLCVeltex и/или BalliotiEnterprisesLtd., AthinaInvestmentsLtd., MaktolManagementLtd., NewellIndustriesLtd. и киприоту Мордехаю Корфу.